融资方案的评估与改进

这里是第二种变体... 一字一句地感叹号

基本上我们倾向于方案二，因为我们想利用SAB的补贴，享受优惠的利率条件。但这需要KfW住房建设贷款——在本例中是KfW124。然而，这在我们的融资中是一个很大的缺点。

认真审查总成本，如果不是在某个偏远地区大量自我施工，我觉得成本太低了。我会选择方案1，简单方便，长期有保障。不同期限的组成部分可能在还款时会带来问题。

对此我实在无法认同。只要花点功夫计算并比较累计利息就明白了：

方案2由三个组成部分构成。前10年的总年金为每月1689.59欧元（1169.05欧元 + 220.54欧元偿还期 + 300.00欧元），而方案1为1749.3欧元。
不确定性出现在方案2的第10年，因为那时KfW 124贷款的利率锁定期结束。我打算每月在定期存款账户多存302.87欧元；这样每月总负担为1992.45欧元。10年后以2.5%的利率（目前还是能拿到的）累计有41328欧元用于偿还KfW124贷款。如果只有1.5%利率，约少2000欧元——风险是可控的。

为了避免本末倒置，方案1可每月存250欧元（总月负担1999.30欧元），每年多偿还3040欧元（含2.5%的储蓄利息）。

结果如何？
方案1（假设20年利率不变）你将在24年8个月后还清所有债务，共支付利息189484.54欧元。

方案2（假设15年利率不变的年金贷款）你将在25年后还清债务，共支付利息147448.35欧元，比方案1少43258欧元。——因此，年金贷款较短5年的利率变动风险不会太大——方案1在20年后也有同样的风险。

Excel是你的朋友！

这里是方案2……逐字逐句惊叹号

你们看过SAB的家庭住房补助吗？虽然补助金额较低，但你不需要申请KfW贷款。

[*]把年金贷款的利率锁定期设为10年，把剩余欠款合并，再做后续融资。
-> 这比15年锁定期大约能节省0.2%的利息。但我看出年金贷款和KfW贷款同时结束有困难（关键词：无偿还期的起算年）。你们有这方面的经验吗？