En el banco generalmente se anota para qué es el crédito. Así sería también en la renovación de la propiedad. Esto también debería considerarse en caso de un posible cuidado de los padres, es decir, se toma en cuenta el crédito para la revalorización x de la propiedad.
Yo haría
-transferir la casa de los padres al hijo (donación)
-registrar a los padres el derecho de uso o también el derecho de usufructo sobre su vivienda
-posiblemente pagar a los padres una cierta suma (una especie de alquiler, pago de manutención, compensación por la donación) que debe estar incluido en el contrato de donación
-antes de eso, iniciar el crédito y la renovación.
Esto tiene la ventaja de que el Estado, en caso de necesidad, no puede considerar el valor final que se haya alcanzado mediante el crédito. Un pago compensatorio en el contrato de donación también favorece eventuales reclamaciones, aunque no completamente.
Casi no se puede hacer algo mucho más barato/mejor para la generación siguiente. Todavía existe cierto riesgo, pero está reducido.
Además, aunque sea un poco macabro, cuanto antes se realice la donación, mejor.
Se puede contar con una herencia, pero debido a los altos costos de cuidado y la expectativa de que al menos uno de los padres necesitará ese cuidado, sería una locura actuar en función del valor en dinero de la propiedad.
Comprar por una suma pequeña no funciona. Tampoco hay trucos reales para eso. Las transferencias de dinero, incluso en efectivo, son peligrosas porque Hacienda, etc., en caso necesario, examina todo con mucho detalle.
Se pueden reducir y hacer planificables los posibles costes posteriores para el caso de que ocurra algo.
Pero no se puede excluir del todo, al menos ya no.